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6月13日财经关注：美国CPI数据前瞻

6月13日财经关注：美国CPI数据前瞻 6月13日财经关注：美国CPI数据前瞻 2023/06/13 编辑：Clanquire Facebook Youtube Linkedin 美元指数周一盘中一度下跌0.29%至103.24，为5月23日以来新低，不过尾盘收复跌幅，收报103.63，涨幅约0.09%，这令金价周一承压。不过，周二美元指数震荡走弱，目前已经回吐隔夜涨幅，交投于105.55附近；技术面来看，美元指数收到短期均线压制，短线面临进一步下行风险。周二现货黄金窄幅震荡，目前交投于1957.60美元/盎司附近。 临近今晚美国5月CPI数据，市场观望情绪较浓。纽约联储调查显示美国一年通胀预期降至两年来最低水平，市场预计美国5月CPI将走弱，预计将显示物价同比涨幅放缓，从4月的4.9%降至4.1%，环比增幅料为0.2%，低于前一个月的0.4%，料录得近一年半最低增速。此预测偏向支撑美联储暂停加息预期，有望给在短线给金价提供上涨机会。再加上美国10年期国债收益率周二亚市震荡走弱，目前下跌约1%，交投于3.715%附近。市场预计美国通胀增速放缓且本周美联储将暂停加息。鉴于决策者一直认为公众对未来通胀的预期给当前的通胀水平造成重大影响，近期通胀预期下降让美联储在提高利率方面面临的压力有所减轻。 纽约联邦储备银行周一公布的一份报告显示，美国民众的一年通胀预期降至两年来最低水平，但这些家庭表示他们预计未来金融状况将更具挑战。该地区联储在其5月消费者预期调查报告中称，受访者预计一年后的通胀将达到4.1%，4月预期为4.4%。但对价格压力的看法喜忧参半，5月民众预期三年后的通胀水平料为3%，4月预期为2.9%，五年通胀预期为2.7%，4月为2.6%。纽约联储还发现，5月民众对贷款的前景更加悲观。报告显示，“受访者对未来信贷供应的看法略有恶化，”而且“预期一年后信贷状况将收紧的受访者比例增加，预期信贷状况放松的比例下降”调查发现，家庭预计收入将略有增加，也预计未来支出将小幅增加。 同时，预期一年后失业率将上升的受访者减少，预测未来一年将失业的概率降至2022年4月以来最低。失业人数增加减轻了美联储继续加息的压力。因为可提供的工作岗位减少，央行通过提高利率来控制通胀的动力就会减少，从而导致利率预期下降。随着这些预期的软化，它会导致美元相对疲软。不仅最新的初请失业救济人数飙升，而且最新公布的消费者信心指数显示，消费者对当前就业状况的评估在5月份经历了最严重的恶化。总的来说，劳动力市场的最新数据支持美联储的经济软着陆目标。 不过，市场预计本周美联储可能会“鹰派跳过”加息，仍令多头有所顾忌。 Monex USA外汇交易员Helen Given表示尽管美联储更有可能在本月‘跳过’加息，但如果他们选择加息，似乎没有人愿意站在市场的对立面，这使得大多数主要市场的波动性都很低。她称，每个人似乎都在等待美联储主席鲍威尔。周三若加息可能对美元非常有利，这将违背当前的市场预期。 RJO Futures高级市场策略师Bob Haberkorn表示，“即便（美联储）声明偏向鹰派，但如果停止加息，将推动黄金大幅上涨。” 多数华尔街大银行预计，美联储本周将维持利率不变，同时因就业市场强劲和通胀上升而保持鹰派立场。几位经济学家表示，本次会议将在“跳过”和“加息”之间摇摆不定，多数银行预计美联储将让市场为7月份加息做好准备。货币市场目前预计本月暂停加息的可能性超过70%，而降息预期被推迟到明年。 根据路孚特的FedWatch工具，货币市场倾向于美联储将暂停，但大多数人预计在7月会议上将加息。根据CME的Fedwatch工具，市场预计美联储维持利率不变的可能性为76%，7月份加息的可能性为71%。 市场预计美联储将维持联邦基金利率不变。主席鲍威尔可能会暗示这是一次鹰派跳过，而不是无限期暂停，并暗示他倾向于在7月会议上再次加息。这将是自去年3月开始激进收紧政策以来首次不宣布加息。 黄金可能对美国即将公布的CPI报告表现出敏感性。如果美联储发表强硬立场，哪怕暂停加息，黄金也可能会走弱；意外加息可能会引发大规模抛售。尽管市场预计美联储本周将暂停加息，但加拿大央行和澳洲联储上周意外加息，暗示全球抗通胀斗争尚未结束，让投资者感到不安。从技术面来讲，日线图显示，金价若跌破5月30日低点1932美元，新的下跌空间将被打开，下方支撑看向1926美元，它是自1983美元开启的下行c浪的38.2%斐波那契回档位。反之，若金价从1939美元启动上涨走势，小时图上看，金价可能升破61.8%目标位1971美元，并进一步上摸76.4%目标位1979美元。但金价须升破1985美元颈线位才能确认开启涨势。 后续投资者还需要关注将于周三晚间出炉的生产者物价指数(PPI)数据，以观察市场对美联储加息预期的变化，以及将于周四凌晨公布的美联储利率决议。 【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与Rallyville Markets无关。Rallyville Markets对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证，且不构成任何投资建议，请读者仅作参考，并自行承担全部风险与责任。 每日分析 美元指数周一盘中一度下跌0.29%至103.24，为5月23日以来新低，不过尾盘收复跌幅，收报103.63，涨幅约0.09%，这令金价周一承压。不过，周二美元指数震荡走弱，目前已经回吐隔夜涨幅，交投于105.55附近；技术面来看，美元指数收到短期均线压制，短线面临进一步下行风险。周二现货黄金窄幅震荡，目前交投于1957.60美元/盎司附近。 临近今晚美国5月CPI数据，市场观望情绪较浓。纽约联储调查显示美国一年通胀预期降至两年来最低水平，市场预计美国5月CPI将走弱，预计将显示物价同比涨幅放缓，从4月的4.9%降至4.1%，环比增幅料为0.2%，低于前一个月的0.4%，料录得近一年半最低增速。此预测偏向支撑美联储暂停加息预期，有望给在短线给金价提供上涨机会。再加上美国10年期国债收益率周二亚市震荡走弱，目前下跌约1%，交投于3.715%附近。市场预计美国通胀增速放缓且本周美联储将暂停加息。鉴于决策者一直认为公众对未来通胀的预期给当前的通胀水平造成重大影响，近期通胀预期下降让美联储在提高利率方面面临的压力有所减轻。 纽约联邦储备银行周一公布的一份报告显示，美国民众的一年通胀预期降至两年来最低水平，但这些家庭表示他们预计未来金融状况将更具挑战。该地区联储在其5月消费者预期调查报告中称，受访者预计一年后的通胀将达到4.1%，4月预期为4.4%。但对价格压力的看法喜忧参半，5月民众预期三年后的通胀水平料为3%，4月预期为2.9%，五年通胀预期为2.7%，4月为2.6%。纽约联储还发现，5月民众对贷款的前景更加悲观。报告显示，“受访者对未来信贷供应的看法略有恶化，”而且“预期一年后信贷状况将收紧的受访者比例增加，预期信贷状况放松的比例下降”调查发现，家庭预计收入将略有增加，也预计未来支出将小幅增加。 同时，预期一年后失业率将上升的受访者减少，预测未来一年将失业的概率降至2022年4月以来最低。失业人数增加减轻了美联储继续加息的压力。因为可提供的工作岗位减少，央行通过提高利率来控制通胀的动力就会减少，从而导致利率预期下降。随着这些预期的软化，它会导致美元相对疲软。不仅最新的初请失业救济人数飙升，而且最新公布的消费者信心指数显示，消费者对当前就业状况的评估在5月份经历了最严重的恶化。总的来说，劳动力市场的最新数据支持美联储的经济软着陆目标。 不过，市场预计本周美联储可能会“鹰派跳过”加息，仍令多头有所顾忌。 Monex USA外汇交易员Helen Given表示尽管美联储更有可能在本月‘跳过’加息，但如果他们选择加息，似乎没有人愿意站在市场的对立面，这使得大多数主要市场的波动性都很低。她称，每个人似乎都在等待美联储主席鲍威尔。周三若加息可能对美元非常有利，这将违背当前的市场预期。 RJO Futures高级市场策略师Bob Haberkorn表示，“即便（美联储）声明偏向鹰派，但如果停止加息，将推动黄金大幅上涨。” 多数华尔街大银行预计，美联储本周将维持利率不变，同时因就业市场强劲和通胀上升而保持鹰派立场。几位经济学家表示，本次会议将在“跳过”和“加息”之间摇摆不定，多数银行预计美联储将让市场为7月份加息做好准备。货币市场目前预计本月暂停加息的可能性超过70%，而降息预期被推迟到明年。 根据路孚特的FedWatch工具，货币市场倾向于美联储将暂停，但大多数人预计在7月会议上将加息。根据CME的Fedwatch工具，市场预计美联储维持利率不变的可能性为76%，7月份加息的可能性为71%。 市场预计美联储将维持联邦基金利率不变。主席鲍威尔可能会暗示这是一次鹰派跳过，而不是无限期暂停，并暗示他倾向于在7月会议上再次加息。这将是自去年3月开始激进收紧政策以来首次不宣布加息。 黄金可能对美国即将公布的CPI报告表现出敏感性。如果美联储发表强硬立场，哪怕暂停加息，黄金也可能会走弱；意外加息可能会引发大规模抛售。尽管市场预计美联储本周将暂停加息，但加拿大央行和澳洲联储上周意外加息，暗示全球抗通胀斗争尚未结束，让投资者感到不安。从技术面来讲，日线图显示，金价若跌破5月30日低点1932美元，新的下跌空间将被打开，下方支撑看向1926美元，它是自1983美元开启的下行c浪的38.2%斐波那契回档位。反之，若金价从1939美元启动上涨走势，小时图上看，金价可能升破61.8%目标位1971美元，并进一步上摸76.4%目标位1979美元。但金价须升破1985美元颈线位才能确认开启涨势。 后续投资者还需要关注将于周三晚间出炉的生产者物价指数(PPI)数据，以观察市场对美联储加息预期的变化，以及将于周四凌晨公布的美联储利率决议。 【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与Rallyville Markets无关。Rallyville Markets对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证，且不构成任何投资建议，请读者仅作参考，并自行承担全部风险与责任。

6月9日财经关注：美国初请失业金人数调增

6月9日财经关注：美国初请失业金人数跳增 6月9日财经关注：美国初请失业金人数跳增 2023/06/09 编辑：Clanquire Facebook Youtube Linkedin 美元周五在逾两周低位窄幅震荡，目前交投于103.40附近，美元周四下跌0.7%，录得3月13日以来最大单日跌幅，收报103.32，因此前数据显示，美国6月初请失业金人数增幅超过预期，录得近两年来最大增幅，引发交易员对美国利率接近峰值的希望，即美联储下周或将暂停加息的预期，市场焦点转向下周多个央行会议。 美国6月初请失业金人数量激增至逾一年半最高水平，最高点26.1万人，但增加的人数主要集中在两个州。截至6月3日当周，初次申请各州失业救济金的人数猛增2.8万人，经季节性调整后为26.1万人，是2021年10月以来的最高水平。经济学家之前预测为23.5万人。初请失业金人数的四周均值被认为是衡量劳动力市场趋势的一个更好的指标，因为它剔除了周与周之间的波动，该数据增加了7500人，至23.7250万人。 但裁员可能没有提速，因为数据覆盖了阵亡将士纪念日假期，这可能会导致一些波动。因投资者将该数据解读为在经济衰退风险不断增加的情况下，美国就业市场正在放缓的迹象，巩固了对美联储下周将暂停加息周期的预期，美元指数录得近三个月最大单日跌幅，并创下逾两周新低。两年期美国国债收益率周四下跌2.9个基点，至4.521%。10年期国债收益率周四下跌6.8个基点，至3.716%。 这给金价提供上涨动能。欧元区一季度陷入衰退也增加避险买需，英国也面临经济衰退风险，短线金价有望上探1980关口。周四金价大涨1.32%，扭转了周三的全部跌幅，盘中一度触及1970关口，收报1965美元附近，周五截止目前现货黄金窄幅震荡，交投于1964.17美元/盎司附近，守住了隔夜大部分涨幅。 OANDA的高级市场分析师Edward Moya称：“这一数据显示美国经济进一步趋软，这对黄金来说是个好消息，这将让美联储可以按兵不动。如果通胀进一步趋弱，如果美联储按兵不动，且确实没有发出下一次会议将加息的强烈信号，那么黄金就有理由攀升。” Kiwibank首席经济学家Jarrod Kerr表示：“我们确实认为美国和许多经济体一样，今年将经历一次浅层的衰退，因此，这将显示在薪资数据和失业救济金以及这些数字上。”市场现在将注意力转向即将到来的一周，美联储、欧洲央行(ECB)和日本央行将在各自的政策会议后宣布利率决定。美联储将成为焦点中的焦点，货币市场倾向于认定其将暂停升息，尽管已经预估联储升息25个基点的可能性为25%。 PGIM Fixed Income全球投资策略师Guillermo Felices表示：“美国经济放缓给了美联储在连续升息500个基点后暂停加息的空间。面临的关键问题是，美联储是否会在6月跳过加息，在7月恢复收紧政策。” 根据芝商所(CME)的Fedwatch工具，货币市场参与者现在认为美联储在下周的政策会议上跳过加息的可能性为71%。 不过，经济学家认为最新的请领失业金数据对货币政策没有影响。预计美联储将在下周三维持政策利率不变，这是自2022年3月以来的第一次，当时美联储开始了自1980年代以来最快的一轮加息周期。自那以来，美联储已累计将政策利率提高了500个基点。“申请人数仍远低于我们估计的符合每月无就业增长的30.5万人，申请人数需要更持续的增加才能影响美联储的货币政策，”纽约牛津经济研究院的美国经济学家Matthew Martin讲话称。同时提到政府上周报告称，5月份增加了33.9万个工作岗位。尽管失业率从4月份的3.4%上升到了3.7%的七个月高点，但按照历史标准衡量，仍然很低。 整体来看，尽管全球多数央行仍可能会维持高利率水平甚至一些央行仍有进一步加息需求，令多头还有所顾忌，但美国初请数据差于预期，市场对美联储暂停加息的预期升温，美元大跌，但在下周美联储决议前，市场的观望情绪仍可能令金价维持震荡走势。 将于6月13日发布的美国5月消费者通胀报告可能就世界最大经济体的健康状况给出更加明朗的信息。本交易日欧美国家经济数据较少，投资者重点关注市场对下周美联储利率决议的预期变化，留意地缘局势相关消息。 【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与Rallyville Markets无关。Rallyville Markets对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证，且不构成任何投资建议，请读者仅作参考，并自行承担全部风险与责任。 每日分析 美元周五在逾两周低位窄幅震荡，目前交投于103.40附近，美元周四下跌0.7%，录得3月13日以来最大单日跌幅，收报103.32，因此前数据显示，美国6月初请失业金人数增幅超过预期，录得近两年来最大增幅，引发交易员对美国利率接近峰值的希望，即美联储下周或将暂停加息的预期，市场焦点转向下周多个央行会议。 美国6月初请失业金人数量激增至逾一年半最高水平，最高点26.1万人，但增加的人数主要集中在两个州。截至6月3日当周，初次申请各州失业救济金的人数猛增2.8万人，经季节性调整后为26.1万人，是2021年10月以来的最高水平。经济学家之前预测为23.5万人。初请失业金人数的四周均值被认为是衡量劳动力市场趋势的一个更好的指标，因为它剔除了周与周之间的波动，该数据增加了7500人，至23.7250万人。 但裁员可能没有提速，因为数据覆盖了阵亡将士纪念日假期，这可能会导致一些波动。因投资者将该数据解读为在经济衰退风险不断增加的情况下，美国就业市场正在放缓的迹象，巩固了对美联储下周将暂停加息周期的预期，美元指数录得近三个月最大单日跌幅，并创下逾两周新低。两年期美国国债收益率周四下跌2.9个基点，至4.521%。10年期国债收益率周四下跌6.8个基点，至3.716%。 这给金价提供上涨动能。欧元区一季度陷入衰退也增加避险买需，英国也面临经济衰退风险，短线金价有望上探1980关口。周四金价大涨1.32%，扭转了周三的全部跌幅，盘中一度触及1970关口，收报1965美元附近，周五截止目前现货黄金窄幅震荡，交投于1964.17美元/盎司附近，守住了隔夜大部分涨幅。 OANDA的高级市场分析师Edward Moya称：“这一数据显示美国经济进一步趋软，这对黄金来说是个好消息，这将让美联储可以按兵不动。如果通胀进一步趋弱，如果美联储按兵不动，且确实没有发出下一次会议将加息的强烈信号，那么黄金就有理由攀升。” Kiwibank首席经济学家Jarrod Kerr表示：“我们确实认为美国和许多经济体一样，今年将经历一次浅层的衰退，因此，这将显示在薪资数据和失业救济金以及这些数字上。”市场现在将注意力转向即将到来的一周，美联储、欧洲央行(ECB)和日本央行将在各自的政策会议后宣布利率决定。美联储将成为焦点中的焦点，货币市场倾向于认定其将暂停升息，尽管已经预估联储升息25个基点的可能性为25%。 PGIM Fixed Income全球投资策略师Guillermo Felices表示：“美国经济放缓给了美联储在连续升息500个基点后暂停加息的空间。面临的关键问题是，美联储是否会在6月跳过加息，在7月恢复收紧政策。” 根据芝商所(CME)的Fedwatch工具，货币市场参与者现在认为美联储在下周的政策会议上跳过加息的可能性为71%。 不过，经济学家认为最新的请领失业金数据对货币政策没有影响。预计美联储将在下周三维持政策利率不变，这是自2022年3月以来的第一次，当时美联储开始了自1980年代以来最快的一轮加息周期。自那以来，美联储已累计将政策利率提高了500个基点。“申请人数仍远低于我们估计的符合每月无就业增长的30.5万人，申请人数需要更持续的增加才能影响美联储的货币政策，”纽约牛津经济研究院的美国经济学家Matthew Martin讲话称。同时提到政府上周报告称，5月份增加了33.9万个工作岗位。尽管失业率从4月份的3.4%上升到了3.7%的七个月高点，但按照历史标准衡量，仍然很低。 整体来看，尽管全球多数央行仍可能会维持高利率水平甚至一些央行仍有进一步加息需求，令多头还有所顾忌，但美国初请数据差于预期，市场对美联储暂停加息的预期升温，美元大跌，但在下周美联储决议前，市场的观望情绪仍可能令金价维持震荡走势。 将于6月13日发布的美国5月消费者通胀报告可能就世界最大经济体的健康状况给出更加明朗的信息。本交易日欧美国家经济数据较少，投资者重点关注市场对下周美联储利率决议的预期变化，留意地缘局势相关消息。 【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与Rallyville Markets无关。Rallyville Markets对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证，且不构成任何投资建议，请读者仅作参考，并自行承担全部风险与责任。

6月8日财经关注：加拿大意外加息

6月8日财经关注：加拿大意外加息 6月8日财经关注：加拿大意外加息 2023/06/08 编辑：Clanquire Facebook Youtube Linkedin 素有“鹰派风向标”之称的加拿大央行周三公布新政，意外恢复加息，将隔夜利率提高25个基点至新高4.75%。截至发稿，美元兑加元跳水逾近70点至1.3320，最后收跌0.23%，报1.3368。此消息同时增加了美联储下周保持鹰派立场和未来将进一步加息的担忧，周四早盘美元指数微跌，目前交投于104.04附近。周三美元指数收跌0.03%，报104.12，相对而言，仍比较强势。此前数据公布后美债收益率大幅上涨，对金价打压明显，周三金价大跌1.2%，正好触及100日均线支撑，收报1939.74美元/盎司。 鉴于金价持续受到21日均线压制，后市下破100日均线关键支撑的可能性有所增加。目前现货黄金震荡微涨，目前交投于1945.68美元/盎司附近，在跌至100日均线后，出现了一些逢低买盘给金价提供支撑。 加拿大央行决议表示，加息反映出对货币政策约束力度不足以使供需恢复平衡的担忧。消费支出“出乎意料地”强劲，人们越来越担心CPI通胀可能会严重滞留在2%的目标上方。4月份加拿大范围广泛的商品价格高于预期，服务价格通胀保持高位。 对于住房方面，央行表示加拿大的住房活动有所回升，劳动力市场仍然吃紧。加拿大第一季度经济强于预期，消费增长出人意料地强劲且基础广泛。将继续评估过度需求的演变、通胀预期、工资增长和企业定价行为是否与实现通胀目标一致 加拿大央行利率决议声明删除了4月份关于银行如何准备在需要时进一步提高利率的语言。继续预计CPI通胀率将在夏季回落至3%左右，但不再提及到2024年底通胀率将逐渐降至2%的目标。加拿大央行从今年3月开始成为全球第一家按下加息暂停键的主要央行。但加拿大总体消费者通胀加速，且加拿大经济富有弹性，市场对央行施加压力，要求其重新考虑加息。 该行表示全球潜在通货膨胀率仍然居高不下，主要中央银行发出信号可能需要进一步提高利率以恢复价格稳定。仍然坚定地致力于恢复价格稳定，经济中的过剩需求看起来比预期更持久。 数据公布后，一些行业专家和机构正在重新修改他们的预测，加拿大央行将在9月前加息50个基点以遏制过热的经济和顽固的高通胀。货币市场认为7月再次加息的可能性超过60%，并且已经完全消化了9月前进一步收紧政策的预期。市场还在等待本周五(6月9日)公布的加拿大5月就业报告，以重新定价今年下半年的加息预期。也在等待下周的美国5月通胀数据和美联储利率决定，尽管外国央行加息可能会给美元带来压力，但美联储7月再次加息的前景可能会限制跌幅。 值得一提的是，周二澳洲联储也意外加息了25个基点，并表示未来将进一步加息，以促使通胀降至目标区间内。尽管市场目前预计美联储下周将暂停加息，但澳洲联储和加拿大央行的意外加息，增加了市场的担忧：美联储下周离场可能偏向鹰派，而且大概率在6月份将进一步加息，这种担忧对金价打压明显。 市场多数认为美联储预计将在下周三宣布保持利率不变，以评估近期加息的影响，但联邦基金利率期货交易员预计7月将会加息。下周二的消费者通胀数据预计将显示，5月美国消费者物价环比上涨0.30%。 加拿大帝国商业银行(CIBC)资本市场北美外汇策略主管Bipan Rai称预计在下周的美联储决定公布前会有相当多的盘整，而消费者物价指数(CPI)对美联储的决定也将是至关重要的。目前没有看到任何一个方向有大押注，在我看来这是有道理的。 周三的数据显示，美国4月贸易逆差增幅为八年来最大，因为商品进口回升，而能源产品出口下降，这一趋势如果持续下去，可能导致贸易拖累第二季度经济增长。美国通胀仍高于目标水平之际，交易员们已经在很大程度上排除了美联储今年将降息的预期。荷兰合作银行(Rabobank)首席策略师Jane Foley称：“美国的通胀具有持久性和韧性，但大部分G10国家也是如此，这意味着各央行可能会持谨慎态度。” DRW Trading市场策略师Lou Brien称：“美联储下周可能会表明还没有完成加息行动，这可能会打击美元将受到冲击的想法，因为美联储在本月的会议上将与加拿大、澳洲甚至可能还有欧洲央行的步调不一致，因为这些央行仍有这样的想法，即还要采取更多行动。” 在美联储会议之前，将于6月13日发布的美国5月份消费者通胀报告将为投资者提供有关世界最大经济体健康状况的更多信息。另外，本交易日将迎来美国初请失业金人数变动，投资者需要予以关注，并留意市场对下周美联储利率决议鹰鸽态度的预期变化。 【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与Rallyville Markets无关。Rallyville Markets对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证，且不构成任何投资建议，请读者仅作参考，并自行承担全部风险与责任。 每日分析 素有“鹰派风向标”之称的加拿大央行周三公布新政，意外恢复加息，将隔夜利率提高25个基点至新高4.75%。截至发稿，美元兑加元跳水逾近70点至1.3320，最后收跌0.23%，报1.3368。此消息同时增加了美联储下周保持鹰派立场和未来将进一步加息的担忧，周四早盘美元指数微跌，目前交投于104.04附近。周三美元指数收跌0.03%，报104.12，相对而言，仍比较强势。此前数据公布后美债收益率大幅上涨，对金价打压明显，周三金价大跌1.2%，正好触及100日均线支撑，收报1939.74美元/盎司。 鉴于金价持续受到21日均线压制，后市下破100日均线关键支撑的可能性有所增加。目前现货黄金震荡微涨，目前交投于1945.68美元/盎司附近，在跌至100日均线后，出现了一些逢低买盘给金价提供支撑。 加拿大央行决议表示，加息反映出对货币政策约束力度不足以使供需恢复平衡的担忧。消费支出“出乎意料地”强劲，人们越来越担心CPI通胀可能会严重滞留在2%的目标上方。4月份加拿大范围广泛的商品价格高于预期，服务价格通胀保持高位。 对于住房方面，央行表示加拿大的住房活动有所回升，劳动力市场仍然吃紧。加拿大第一季度经济强于预期，消费增长出人意料地强劲且基础广泛。将继续评估过度需求的演变、通胀预期、工资增长和企业定价行为是否与实现通胀目标一致 加拿大央行利率决议声明删除了4月份关于银行如何准备在需要时进一步提高利率的语言。继续预计CPI通胀率将在夏季回落至3%左右，但不再提及到2024年底通胀率将逐渐降至2%的目标。加拿大央行从今年3月开始成为全球第一家按下加息暂停键的主要央行。但加拿大总体消费者通胀加速，且加拿大经济富有弹性，市场对央行施加压力，要求其重新考虑加息。 该行表示全球潜在通货膨胀率仍然居高不下，主要中央银行发出信号可能需要进一步提高利率以恢复价格稳定。仍然坚定地致力于恢复价格稳定，经济中的过剩需求看起来比预期更持久。 数据公布后，一些行业专家和机构正在重新修改他们的预测，加拿大央行将在9月前加息50个基点以遏制过热的经济和顽固的高通胀。货币市场认为7月再次加息的可能性超过60%，并且已经完全消化了9月前进一步收紧政策的预期。市场还在等待本周五(6月9日)公布的加拿大5月就业报告，以重新定价今年下半年的加息预期。也在等待下周的美国5月通胀数据和美联储利率决定，尽管外国央行加息可能会给美元带来压力，但美联储7月再次加息的前景可能会限制跌幅。 值得一提的是，周二澳洲联储也意外加息了25个基点，并表示未来将进一步加息，以促使通胀降至目标区间内。尽管市场目前预计美联储下周将暂停加息，但澳洲联储和加拿大央行的意外加息，增加了市场的担忧：美联储下周离场可能偏向鹰派，而且大概率在6月份将进一步加息，这种担忧对金价打压明显。 市场多数认为美联储预计将在下周三宣布保持利率不变，以评估近期加息的影响，但联邦基金利率期货交易员预计7月将会加息。下周二的消费者通胀数据预计将显示，5月美国消费者物价环比上涨0.30%。 加拿大帝国商业银行(CIBC)资本市场北美外汇策略主管Bipan Rai称预计在下周的美联储决定公布前会有相当多的盘整，而消费者物价指数(CPI)对美联储的决定也将是至关重要的。目前没有看到任何一个方向有大押注，在我看来这是有道理的。 周三的数据显示，美国4月贸易逆差增幅为八年来最大，因为商品进口回升，而能源产品出口下降，这一趋势如果持续下去，可能导致贸易拖累第二季度经济增长。美国通胀仍高于目标水平之际，交易员们已经在很大程度上排除了美联储今年将降息的预期。荷兰合作银行(Rabobank)首席策略师Jane Foley称：“美国的通胀具有持久性和韧性，但大部分G10国家也是如此，这意味着各央行可能会持谨慎态度。” DRW Trading市场策略师Lou Brien称：“美联储下周可能会表明还没有完成加息行动，这可能会打击美元将受到冲击的想法，因为美联储在本月的会议上将与加拿大、澳洲甚至可能还有欧洲央行的步调不一致，因为这些央行仍有这样的想法，即还要采取更多行动。” 在美联储会议之前，将于6月13日发布的美国5月份消费者通胀报告将为投资者提供有关世界最大经济体健康状况的更多信息。另外，本交易日将迎来美国初请失业金人数变动，投资者需要予以关注，并留意市场对下周美联储利率决议鹰鸽态度的预期变化。 【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与Rallyville Markets无关。Rallyville Markets对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证，且不构成任何投资建议，请读者仅作参考，并自行承担全部风险与责任。

6月6日财经关注：澳联储加息决议

6月6日财经关注：澳联储加息决议 6月6日财经关注：澳联储加息决议 2023/06/06 编辑：Clanquire Facebook Youtube Linkedin 事件陈述 在澳洲联储将于周二公布利率决定之前，市场情绪支撑澳元走高。周一澳元兑美元一度升至0.6638高位，最后收涨0.18%，报0.6616。6月6日当地时间下午2：30澳洲联储公布利率决议，加息25个基点，将现金利率上调至4.1%，这是自2012年初以来的最高水平。数据公布后澳元兑美元从0.662飞涨50个基点，短线创两周新高至0.667位置附近，涨幅约0.8%。加息决议公布后澳股延续跌势，澳大利亚指数跌幅扩大至逾1%。 事件原因 澳联储发言称，CPI通胀已经达到峰值，但 7% 的水平仍然过高，可能需要进一步收紧货币政策，进一步提高利率将提供更大的信心，使通胀在合理的时间范围内回归目标。尽管自去年5月以来已加息了11次，但鉴于近期通胀仍远高于目标，且需要太长时间才能回落到目标范围。近期相关数据显示澳洲经济增长放缓，实现软着陆的道路仍然狭窄，不确定性的一个重要来源仍然是家庭消费的前景。对于就业方面，数据显示就业增长放缓，但仍然非常紧张，工资增长有所回升，并提到单位劳动力成本正在迅速上升，需警惕高通胀预期推高工资风险。 分析师Chris Bourke表示，澳洲联储主席洛把通胀放在了今天声明的中心位置，声明强调，这次意外加息是为了“让人们更有信心，通胀将在合理的时间范围内回到目标水平。”在今天的声明的第三段，澳洲联储主席洛威似乎直接对澳大利亚消费者谈论了“仍然太高”的7%通胀率的影响，用的表述是：“通胀侵蚀了储蓄的价值，损害了家庭预算，使企业更难规划和投资，并加剧了收入不平等” 同时通过最新的最低工资和就业数据，澳洲经济仍有适度的弹性，都支持澳联储今天再次加息。数据公布前加拿大皇家银行资本市场(RBC Capital Markets)的分析师就表示，由于最低工资的提高，他们预计澳洲联储6月份将加息25个基点。 澳洲联储意外加息后，并为进一步加息敞开了大门，澳大利亚S&P/ASX200指数跌幅扩大至逾1%。银行和医疗保健股对基准股指的下跌贡献最大。金融类股下跌1.5%至3月29日以来的最低点。澳元走高，澳大利亚主权债券大幅下挫。 分析师评价本次澳联储意外加息的决议凸显了政策制定者们目前的两难境地：增长风险可能在上升，而通胀下降的速度不够快，天平已经向进一步货币收紧倾斜。澳大利亚财长查默斯在之后的发言称：利率上调反映了更持久的通胀压力。希望实现强劲、可持续、负责任的工资增长. 事件影响 澳洲新闻集团报道称今天进一步加息将把澳洲人的还款负担推至历史最高水平，房价将继续上涨在未来崛起。澳大利亚国立大学 (ANU) 社会研究和方法中心的模型显示，普通房主将花费其实际工资的四分之一来偿还贷款 。如果利率再次上升，这意味着他们将支付比大流行前多 50% 的费用。 ANU 副教授 Ben Phillips 表示，虽然抵押贷款持有人正在摆脱“几年的极低利率，抵押贷款的成本收入份额处于 1984 年以来的最高水平。” 他表示过去两年债务急剧增加，这显然与利率大幅上升有关，但平均债务上升水平。 经济学家预测该次加息后，自去年5月澳联储开始上调利率以来，平均贷款60万澳元的人，一年可能需要多支付高达1.7万澳元。与此同时，新数据显示澳洲的抵押贷款逾期正在上升。信用机构标普全球警告称，生活成本对家庭储蓄的影响，以及更严格的重组贷款环境，导致越来越多的借款人无法按时偿还贷款。标普全球表示称多次利率上涨的累积效应正在显现，随着生活成本的上升，借款人的储蓄缓冲正在受到侵蚀。该机构称澳联储继续上调利率，银行停止提供返现优惠，进一步限制竞争，今年晚些时候可能会出现更严峻的状况。标普全球表示，这将意味着“更严峻”的环境，并在未来几个月导致更多的逾期。今天进一步加息将把澳洲人的还款负担推至历史最高水平，房价将继续上涨在未来崛起。 此前，澳联储一度在4月份暂停了加息，但在5月份出人意料地决定将现金利率上调25个基点，至3.85%，重启了无情的加息。澳洲经济仍受居高不下的通胀影响，这一因素可能导致今后澳联储再次上调现金利率。 凯投宏观亚太区主管Marcel Thieliant表示，继今天加息25个基点之后，澳洲联储可能在7月份再次加息25个基点。Thieliant表示，澳洲联储声明的鹰派口吻表明，凯投宏观对其4.35%的终端利率预测面临上行风险。澳洲联储在声明中指出，服务价格通胀仍然“非常高”，并且在海外表现出极强的持久性 市场分析师Robert Howard表示:“如果澳洲联储周二连续第二个月加息，澳元可能会获得买盘。上个月澳洲联储出人意料地将现金利率上调至3.85%后，澳元兑美元上涨了1%以上。”若在数据支持的情况下维持进一步加息的指引，那么澳元可以延续近期的涨幅，使英镑兑澳元承压。 外汇分析师Gary Howes称，英镑兑澳元的回调似乎在1.86区域找到了支撑，因此市场可能会看到澳元在该区域的强势消退。如果能守住1.86，那么英镑兑澳元近期可能会上涨，未来几天可能会在接近1.92的过程中测试2023年的高点。 【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与Rallyville Markets无关。Rallyville Markets对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证，且不构成任何投资建议，请读者仅作参考，并自行承担全部风险与责任。 每日分析 事件陈述 在澳洲联储将于周二公布利率决定之前，市场情绪支撑澳元走高。周一澳元兑美元一度升至0.6638高位，最后收涨0.18%，报0.6616。6月6日当地时间下午2：30澳洲联储公布利率决议，加息25个基点，将现金利率上调至4.1%，这是自2012年初以来的最高水平。数据公布后澳元兑美元从0.662飞涨50个基点，短线创两周新高至0.667位置附近，涨幅约0.8%。加息决议公布后澳股延续跌势，澳大利亚指数跌幅扩大至逾1%。 事件原因 澳联储发言称，CPI通胀已经达到峰值，但 7% 的水平仍然过高，可能需要进一步收紧货币政策，进一步提高利率将提供更大的信心，使通胀在合理的时间范围内回归目标。尽管自去年5月以来已加息了11次，但鉴于近期通胀仍远高于目标，且需要太长时间才能回落到目标范围。近期相关数据显示澳洲经济增长放缓，实现软着陆的道路仍然狭窄，不确定性的一个重要来源仍然是家庭消费的前景。对于就业方面，数据显示就业增长放缓，但仍然非常紧张，工资增长有所回升，并提到单位劳动力成本正在迅速上升，需警惕高通胀预期推高工资风险。 分析师Chris Bourke表示，澳洲联储主席洛把通胀放在了今天声明的中心位置，声明强调，这次意外加息是为了“让人们更有信心，通胀将在合理的时间范围内回到目标水平。”在今天的声明的第三段，澳洲联储主席洛威似乎直接对澳大利亚消费者谈论了“仍然太高”的7%通胀率的影响，用的表述是：“通胀侵蚀了储蓄的价值，损害了家庭预算，使企业更难规划和投资，并加剧了收入不平等” […]